Что такое факторинг

В этой статье мы расскажем простыми словами, что такое факторинг, как он работает и какие преимущества может предоставить вашему бизнесу. Узнайте, как факторинг позволяет получать оплату сразу после отгрузки товара или оказания услуг, не ожидая поступления средств от покупателя. Мы также рассмотрим различные варианты факторинга, его влияние на оборотные средства и его роль в обеспечении финансовой стабильности. Читайте статью на сайте ПингвинКапитал.

В этой статье мы простыми словами расскажем, что такое факторинг, чтобы помочь вам понять, как он работает и какие преимущества может предоставить вашему бизнесу.

Факторинг: что это и для чего используется?

Факторинг – это комплекс услуг для компаний, которые продают товары и услуги на условиях отсрочки платежа. С его помощью поставщик получает финансирование, уступая факторинговой компании право требовать плату за поставленный товар/услугу от покупателя.

Проще говоря, факторинг – инструмент, который позволяет получать оплату сразу после отгрузки товара или оказания услуг, не ожидая поступления средств от покупателя.

Кроме финансирования, в рамках факторинга поставщик может получать сопутствующие услуги. Например:

• Аутсорсинг управления дебиторской задолженностью
• Проверка платежеспособности покупателей
• Страхование дебиторской задолженности
• Предоставление отчётности и аналитической информации

Кому нужны услуги факторинга

Инструмент доступен компаниям, которые продают сырье, материалы, готовую продукцию или услуги в сфере B2B с отсрочкой платежа: производителям, оптовым продавцам, поставщикам типовых услуг.

Продажи с отсрочкой удлиняют финансовый цикл (период между вложением средств и получением дохода) и уменьшают количество оборотных средств. В таком положении трудно развивать бизнес, а иногда и просто своевременно покрывать текущие расходы – возникает нехватка денег и растут риски появления кассовых разрывов. В этом случае и помогает факторинг. С его помощью можно сократить финансовый цикл и обеспечить стабильность оборотного капитала, сохранив условия сотрудничества с покупателями.

Рынок факторинговых услуг в России

Отрасли экономики на рынке факторинга

Условия получения факторинга в банках и крупных факторинговых компаниях становятся нагляднее и понятнее – это делает его популярнее у представителей малого и среднего предпринимательства. Доля МСП(малое и среднее предпринимательство) в портфеле растёт ежегодно. В 2022 году прирост составил 22%. Аналогичная ситуация происходила в 2021.

Динамику рынка факторинга в России отслеживает Ассоциация Факторинговых Компаний (АФК). В основе полученных результатов – данные от 36 ведущих игроков на российском рынке факторинга: крупнейших факторинговых организаций, банков и групп, объединяющих банки с факторингом.

Виды факторинга

Существует большое количество разновидностей факторинговых услуг, отличающихся друг от друга прежде всего степенью риска, который принимает на себя факторинговая компания.

• Факторинг с регрессом (англ. recourse factoring) – вид факторинга, при котором фактор приобретает у клиента право на все суммы, причитающиеся от должника. Однако в случае невозможности взыскания с должника сумм в полном объёме клиент, переуступивший долг, обязан возместить фактору недостающие денежные средства.
• Факторинг без регресса (англ. non recourse factoring) – вид факторинга, при котором фактор приобретает у клиента право на все суммы, причитающиеся от должника. При невозможности взыскания с должника сумм в полном объёме факторинговая компания потерпит убытки (правда, в рамках выплаченного финансирования клиенту).

Бизнесу постоянно нужны оборотные средства

Многие компании вынуждены оказывать услуги с отсрочкой платежа, что вызывает кассовый разрыв и ведет к отсутствию денег на развитие. Факторинг позволяет избежать такой ситуации. Рассказываем, как работает этот вид финансирования и какие плюсы он несет для бизнеса.

Что такое факторинг

Это комплекс финансовых услуг, позволяющий конвертировать дебиторскую задолженность в реальные деньги.

Вы продаете товар с отсрочкой платежа и выставляете счёт на оплату покупателю. Заключаете договор факторинга с банком. Банк оплачивает этот счёт за покупателя, а покупатель в дальнейшем платит по счёту уже не вам, а банку.

Законодательно факторинг регулируется положениями ГК РФ, где прописан порядок перехода прав по договору цессии (уступки права требования) – глава 24, а также возможность передачи права требования третьей стороне без согласования с дебитором – глава 43.

Когда необходим факторинг

Факторинг позволяет получить деньги на развитие бизнеса здесь и сейчас. Работая с покупателями с отсрочкой платежа, продавец может передать право требования долга на факторинг – это снизит кассовые разрывы и позволит не ждать поступления оплат от контрагентов.

Например, компания производит товар и продает его в сеть магазинов. Магазины работают с отсрочкой платежа в 90 дней, оплачивают товар только после ее окончания. Производитель получает деньги с задержкой, но налоги и зарплату сотрудникам платить нужно каждый месяц.

Чтобы получить свободные средства, он может заключить договор факторинга, передав задолженность финансовому агенту (фактору), который сразу перечислит деньги. Производитель получает оборотные средства для поддержания бизнес-процессов компании, магазины – сохраняют отсрочку.

Сколько стоит факторинг

Стоимость факторинга рассчитывается индивидуально под каждую сделку, т.к. зависит от вида факторинга, объёма финансирования, длительности отсрочки, надёжности контрагентов и состава услуг. В случае, если должником является крупная компания, стоимость факторинга может быть очень привлекательна.

Цели и задачи факторинга

Продавцы заключают договор факторинга с несколькими целями:

• Обеспечение стабильного оборотного капитала
• Сокращение финансового цикла
• Улучшение ликвидности предприятия
• Снижение рисков неоплаты

Как правило, в сделке участвуют три стороны:

1. Поставщик товара (кредитор)
2. Покупатель товара (дебитор)
3. Финансовый агент (фактор)

Финансовым агентом часто выступает банк или факторинговая компания. Также это могут быть другие кредитные организации или инвестиционные компании.

Схема работы

Все условия обсуждаются заранее и прописываются в договоре.

Документы для заключения договора факторинга

В отличие от кредита, для получения услуг факторинга требуется предоставить следующие документы:

• Договор с поставщиком
• Счет-фактуру или другие платежные документы
• Дебиторскую задолженность

Использование факторинга может стать эффективным инструментом для развития вашего бизнеса и обеспечения его финансовой стабильности. Он помогает улучшить показатели ликвидности, сократить риски неоплаты и получить доступ к свободным средствам для инвестиций и развития.

Что нам скажет Википедия?

Факто́ринг (англ. factoring от англ. factor — посредник, торговый агент) — это комплекс финансовых услуг для производителей и поставщиков, ведущих торговую деятельность на условиях отсрочки платежа.

В операции факторинга обычно участвуют три лица: фактор (факторинговая компания или банк) — покупатель требования, поставщик товара (кредитор) и покупатель товара (дебитор). В некоторых случаях, здесь может быть и четвёртая сторона-посредник, которая, например, предоставляет площадку или электронную платформу для совершения факторинговых сделок.

Основной деятельностью факторинговой компании является кредитование поставщиков путём выкупа краткосрочной дебиторской задолженности, как правило, не превышающей 180 дней. Между факторинговой компанией и поставщиком товара заключается договор о том, что ей по мере возникновения требований по оплате поставок продукции предъявляются счета-фактуры или другие платёжные документы. Факторинговая компания осуществляет дисконтирование этих документов путём выплаты клиенту 75−90 % стоимости требований. После оплаты продукции покупателем факторинговая компания доплачивает остаток суммы поставщику, удерживая процент с него за предоставленный кредит и комиссионные платежи за оказанные услуги.

Виды факторинга

Существует большое количество разновидностей факторинговых услуг, отличающихся друг от друга прежде всего степенью риска, который принимает на себя факторинговая компания.

Факторинг с регрессом (англ. recourse factoring) — вид факторинга, при котором фактор приобретает у клиента право на все суммы, причитающиеся от должника. Однако в случае невозможности взыскания с должника сумм в полном объёме клиент, переуступивший долг, обязан возместить фактору недостающие денежные средства.

Факторинг без регресса (англ. non recourse factoring) — вид факторинга, при котором фактор приобретает у клиента право на все суммы, причитающиеся от должника. При невозможности взыскания с должника сумм в полном объёме факторинговая компания потерпит убытки (правда, в рамках выплаченного финансирования клиенту).

Факторинг бывает открытым (с уведомлением дебитора об уступке) и закрытым (без уведомления). Если при открытом факторинге должник платит напрямую фактору, то в закрытом факторинге должник платит сначала клиенту, а тот уже перечисляет эту сумму фактору. Также он бывает реальным (денежное требование существует на момент подписания договора) и консенсуальным (денежное требование возникнет в будущем).

При участии одного фактора в сделке факторинг называется прямым, при наличии двух факторов — взаимным.

При классификации видов факторинга стоит обратить внимание на инвойс-дискаунтинг, когда, например, при заключении договора кредита право требования выступает в качестве залога, и только при невыполнении обязательств по выплате денежных средств, кредитор реализует данное право требования, засчитывая вырученную сумму в счёт обязательства должника. То есть инвойс-дискаунтинг — это кредит под залог права требования.

Факторинг называется внутренним (domestic factoring), если стороны по договору купли-продажи, а также факторинговая компания находятся в одной и той же стране.

Факторинг называется внешним (чаще используется название международный факторинг — international factoring), если фактор и его клиент (поставщик товара) являются резидентами разных государств.

Также существует, так называемый, электронный факторинг или EDI-факторинг, который отличается от традиционного тем, что работает на основе электронного документооборота. Как правило, такой вид факторинга позволяет в автоматическом режиме осуществлять сделки по подтверждению и уступке прав требования на основании пакетов электронных документов по поставкам.

Благодаря договору факторинга поставщик может сразу получить от фактора плату за отгруженный товар, что позволяет ему не дожидаться оплаты от покупателя и планировать свои финансовые потоки. Таким образом, факторинг обеспечивает предприятие реальными денежными средствами, способствует ускорению оборота капитала, повышению доли производительного капитала и увеличению доходности. Помимо финансирования оборотных средств при факторинге банк покрывает значительную часть рисков поставщика: валютные, процентные, кредитные риски и риск ликвидности.

При этом покупатель, заключая договор факторинга, получает возможность вернуть долг через более длительный срок по сравнению с коммерческим кредитом (в отдельных случаях долг пролонгируется под дополнительные обязательства), разрешается также частичное погашение долга, что стимулирует покупку товаров через факторинговые компании.

Коммерческие банки и факторинговые компании расширяют с помощью факторинга круг оказываемых услуг и увеличивают размеры прибылей.